2050年10億台人形機械人，約5萬億美元的新市場，Tesla、波士頓動力、Figure AI，你選哪個？

Morgan Stanley預測，到2050年，全球人形機械人累計部署量將達到10億台，年收入高達4.7萬億美元。這一規模不僅可能重塑全球經濟，也將影響工作與生活。

Morgan Stanley預測：4.7萬億美元的人形機械人市場

此規模巨大，約為2024年全球前20大汽車製造商總收入（約2.5萬億美元）的近兩倍。這預示著一個潛在規模可能超越汽車工業的新經濟引擎正在形成。

值得注意的是，此4.7萬億美元估算僅包括設備銷售。若計入供應鏈（零件、傳感器、軟件等）、維護、軟件升級及支持網絡，整體市場價值將遠超此數。

報告認為，技術進步，特別是人工智能（AI）、傳感技術、能源效率等的發展，將驅動人形機械人在商業（工廠、物流、醫療）和家庭（家務、陪伴）環境的普及。

十億機械人部署：全球路徑與影響

Morgan Stanley預測的「2050年部署10億台」揭示了其全球擴散趨勢。普及過程將逐步加速：

預計到2036年，全球部署量約2370萬台，約佔2050年總量的2.4%，標誌著規模化商業應用的起點。到2050年的部署分布預測按國家收入水平劃分：

• 高收入國家： 約2.964億台。技術採納能力強，勞動力成本高，市場成熟。
• 中高收入國家： 約5.043億台。人口基數大，經濟與製造業發達，自動化需求高，將是最大市場。
• 中低收入國家： 約2.045億台。隨技術成本下降逐步引入。
• 低收入國家： 約1400萬台。可能在特定領域發揮作用。

人形機械人賽道的主要競爭者

1. Tesla- Optimus：
   
   • 實力與目標： CEO馬斯克期望大規模量產，成本控制在2萬美元以下。優勢在於AI（源自自動駕駛）、電池、驅動系統及規模化生產經驗。
   • 產品： Optimus利用AI學習執行任務。初期應用於工廠，長遠目標是通用家庭助手。馬斯克預計未來需求可能達百億級。
2. 波士頓動力（Boston Dynamics）- Atlas：
   
   • 實力與目標： 行業先驅，以卓越的動態平衡和運動能力著稱。近期發布全電動Atlas，更靈活強壯，明確指向商業化。
   • 產品： Atlas展示了高難度運動能力。新版電動Atlas設計更近人形，旨在完成實際搬運、抓取任務。側重機械人本身的物理交互能力。
3. Figure AI - Figure 01/02：
   
   • 實力與目標： 迅速崛起的初創公司，獲微軟、NVIDIA、OpenAI等投資。核心是將先進AI模型（與OpenAI合作）與機械人結合，提升自主學習和交互。
   • 產品： Figure旨在安全自主執行任務。演示顯示，在OpenAI模型支持下，能理解自然語言指令並執行。已與寶馬合作，計劃部署於工廠。策略是通過強AI快速適應多種任務。
4. 中國廠商（如優必選、傅利葉智能）：
   
   • 實力與目標： 中國政府大力支持，本土企業快速發展。優必選的Walker系列、傅利葉智能的GR-1受關注。優勢在於供應鏈、成本控制和國內市場。
   • 產品： 功能快速追趕，涵蓋工業、服務等多領域，通常強調性價比和場景落地。

技術路徑差異

各公司產品在技術和策略上存在差異：

• 驅動： 主流已轉向電機驅動（更節能、易控）。
• AI核心： 特斯拉利用自有AI；Figure與OpenAI合作；波士頓動力自研算法；Agility專注特定任務。
• 設計： Atlas重運動；Optimus/Figure重通用；Digit為搬運優化。
• 商業策略： 特斯拉圖規模化；Agility/Figure切入工業物流；波士頓動力兼顧研究與應用。

Morgan Stanley的預測描繪了人形機械人驅動的未來經濟社會樣貌。這是一個潛在的萬億美元級市場，也預示著深刻的社會變革。

Text by BusinessFocus Editorial

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