落雨點解要收遮？也談「中小企貸款協調機制」的幾個要點｜BF專欄

By 鄭文耀（Jess CHENG） on 19 Feb 2020

鄭文耀為金融科技集團FinMonster的聯合始創人兼行政總裁，以人工智能和區塊鏈技術，為亞洲區內中小企業融資提供更創新和便節方案，迅速解決資金需要。創立FinMonster前，於外資和中資企業銀行管理工作十多年以上，深諳商業貸款市場的運作，熟悉公司財務策略及市場推廣，專長於結構融資及貿易融資項目，希望透過知識、經驗和科技，促進行業發展。鄭氏亦為特許金融分析師(CFA)。

為支持香港中小企業應對當前政治社會事件，以及在當前環球經濟環境下遇到的業務挑戰和資金緊拙，香港金融管理局在去年第四季設立銀行業中小企貸款協調機制(下稱” 協調機制 ”)，旨在鼓勵銀行按照《香港企業財務困難處理守則》，對遇到財政困難的中小企客戶抱支持態度，加強與客戶溝通，不會貿然撤貸或採取其他影響客戶業務運作的信貸行動。協調機制成員除金管局外，亦包括銀行公會，主要銀行和香港按揭證券有限公司。2020年1月20日，小組召開第二次會議，FinMonster將重點向讀者簡介。

(1) 金管局在去年十月宣佈調低資本要求0.5%，意味銀行在同一資本和存款規模下可投放更多貸款。然而，具體投放的業務的細分，如個人業務、商業貸款、授信行業、融資品種)、貸款條件(如抵押品、貸款期)和價格(如利率，手續費)，則是個別銀行的商業決定。與會銀行表示儘管在目前不明朗的經濟前景下，授予中小企的整體信貸額度在去年第四季仍然增加27億港元，增幅為0.6% 。同一時間，金管局在季度中小企貸款狀況調查則發現，32%受訪企業表示銀行在去年第三季對其貸款的取態有所「收緊」，前一季的僅為7%。由此可見，整體中小企信貸大數上可能相對穩定，然而個別中小企業不一定獲得足夠銀行支持，固此融資困難仍為部分中小企業一大痛點，政府在看森林時也不忘要數樹木。

(2) 金管局曾在去年提及，銀行可在合乎風險管理原則下，可將貸款展期或重整還款期，包括透過「中小企融資擔保計劃」下延長償還本金的新措施，減輕中小企面對的資金周轉壓力。自2019年10月中起，與會銀行已審批了超過40宗延遲還本或貸款展期的貸款個案，涉及金額超過15億港元。然而，對比起三十多萬間的本地企業，只有40宗能夠延遲還本，相對仍屬極少數，只屬象徵意義。而且，銀行在經濟下行周期，能夠獲得較佳條件，一般都是資產實力較強企業，中小企與其等待現有銀行延期，還不及找來更多銀行支持。

(3) 為避免中小企業因向銀行要求重組貸款而被標籤為財務不穩，部分與會銀行向近期較受影響的行業如運輸、零售、餐飲、旅遊等，主動提出延遲還本或貸款展期。此舉原意是保障中小企業，然而從筆者多年銀行信貸工作經驗，銀行的風險管理部內均會定期制定不同的預警報告(Early Alert Report)，就不同潛在問題貸款個案作出緊密監控和調整授信策略，客戶經理乃至風險管理部需要作出建議，把減少貸款敞口和銀行潛在損失放在第一位置，本身就是最大的標籤。與其要求個別銀行不要標籤某受影響行業或企業甚至不要抽貸，倒不如找另一家對香港中小企業有信心的銀行來得實際。始於香港的持牌銀行數量是區內數一數二，連同最新批出的八間虛擬銀行牌照超過160間，此處不留人，自有留人處。前提是，如果現時銀行未能滿足貸款需求，一般中小企業有時間和人脈去聯繫眾多其他銀行嗎？

(4) 由按證保險公司運作的「中小企融資擔保計劃」最近推出新的「九成信貸擔保產品」。截至2020年1月15日，按證保險公司共接獲82宗申請，當中已批出42宗，涉及金額約8,200萬港元。就以FinMonster 的經驗，過去一個月平台已破紀地錄得過百宗交易查詢，部分附合條件的企業亦在使用FinMonster平台下接洽銀行申請，有些個案並已經在農曆新年前放款。有需要的中小企業亦可即時登記成為FinMonster的企業用戶，比較眾多企業銀行融資方案。

(5) 因應「九成信貸擔保產品」豁免規模較小企業、營運經驗尚淺的企業、或有意獨立執業的專業人士提交財務報表，務求以更靈活方式處理中小企的融資申請。很多時候，財務報表本身並非中小企不能提供，而是銀行對業績有較高要求，即使公司不賺錢，也要有過去半年足夠營業額去支持申請。問題是過去半年本港企業廣泛受社會事件影響，本身業績就不太理想，如果沒有資產或抵押品，本身就難以在傳統商業銀行融資。事實上，如果公司做出口，買家為實力的外商，市面就有不少金融科技背景的貿易融資平台可以補充資金，中小企可以多加留意。

(6) 除早前公布就「中小企融資擔保計劃」提供保費資助、利息回贈或手續費減免外，大部分與會銀行表示會推出不同計劃減免中小企戶口的最低結存服務費及開戶費。銀行會繼續研究是否有空間推出更多優惠，以減輕中小企的開支。事實上，整體收費高低，最主要還是客戶是否有更多選擇。筆者多年前仍在銀行工作時，也只會為有其他銀行批核的客戶減價，否則每年都只會跟隨舊價甚至輕微加價。目前中小企面對主要痛點，仍是融資困難多於價格問題。

(7) 零售業方面，有企業反映信用卡收單機構延長信用卡結算付款期。協調機制除了呼籲機構在風險管理和支持中小企持續經營兩方面取得適當平衡外，其實別無他選。與此同時，有金融機構反而看準市場機遇，推出透支「電子貨幣應收帳融資服務」，或「卡帳貼現」，較傳統銀行貸款的申請程序及付款方式新穎得多。金融機構分析企業近期和未來的電子貨幣營業銷售，一次性向中小企提供未來3至6個月資金。企業只需在提款時付手續費，提款後將按照企業的日常銷售額的固定百分比收取款項，直到全額付清。FinMonster在較早前的文章 <<創新融資科技冀助零售行業暗室逢燈>>中亦有簡介。