美銀行股逆市下跌 白宮呼籲加強對中型銀行監管 促加強壓力測試 或要訂立「倒閉遺囑」

美國股市昨日在科技股的帶領下整體表現強勁，但銀行股因拜登政府發出「加強監管地區性銀行（中型銀行）」的呼籲而應聲下跌。白宮昨日（30日）發出的文告呼籲美國的金融監管單位恢復對美國境內資產介乎1,000億至2,500億美元的地區性銀行的監管機制，並稱之前的特朗普政權下監管機制遭到弱化，特別是修訂了多德-弗蘭克法案（Dodd-Frank Act）中對區域型型銀行流動性資產的要求。白宮呼籲恢復的監管包括：增加以及加強流動性資產的需求、向監管機構提供「生前遺囑（living wills’）」、加強對流動性資產及資金的「壓力測試」等。

據美國NPR報道，美國政府認為早前發生的金融風波已經穩定下來，但同時也認為各個監管機構應該採取進一步的行動以確保類似的情況不再發生。

美國政府的文告變相點名批評前美國總統特朗普：「很不幸地，特朗普政府執政期間削弱了許多針對類似矽谷銀行及Signature Bank這類大型區域銀行重要且具常識性的監管要求」。NPR的報道指出，這顯示了拜登政府將近期的金融風波怪罪在特朗普執政期間被削弱了的監管需求，儘管這些針對多德-弗兰克法案 Dodd-Frank Act 的修訂在過去也有受到部分民主黨議員的支持。

以下是拜登政府在今日發出的文告中對「恢復及加強針對大型區域銀行監管機制」的具體建議：

1. 增加對大型區域銀行的流動性資產的需求，並加強對這些資產的壓力測試
2. 恢復每年對銀行的資本及風險進行完整的壓力測試
3. 銀行須向監管機構提供一個應對應對倒閉或其他困境的具體計畫，或「生前遺囑（living wills’）」
4. 逐步提高銀行的資本要求作為「緩衝資本」
5. 將原本提供給「資本額達1000億」的銀行「緩衝期」減短
6. 加強監管工具，包括壓力測試工具，以確保銀行能夠承受高利率及其他金融壓力
7. 提高更多銀行持有長期債務的要求
8. 確保地區型銀行毋須承擔因近期金融風波損失的「存款保險基金」

分析認為，假若上述的監管建議成真，地區性中型銀行日後必須預留更多資金作壓力測試及緩衝資本之用，銀行藉借貸作槓桿投資增加獲利的策略亦很可能受到影響。這會令銀行投資回報率減低，長期來說恐不利銀行股價。

一個為銀行進行倡議工作的組織，Bank Policy Institute 的執行長Greg Baer向美國公廣集團（PBS）表示，「拜登政府的有一種先射箭再畫靶的感覺」，同時也認為拜登政府的建議將會對國家經濟帶來影響，「因為目前這些銀行為什麼會發生這些問題仍然在進行審查中。」

美國股市在昨日在科技股的帶領下整體表現強勁，標普500的資訊科技板塊上漲了1.1%，費城半導體指數（SOX）更是創下過去一年來的新高。但美國地區型銀行的股票因拜登政府提出「呼籲監管機構加強對區域型銀行監管的消息」出現下跌，其中KBW銀行指數閉市時收跌2%，而的標普500的金融板塊也下跌了約0.3%，成為昨日標普500綜合指數內唯一下跌的板塊。

Text by BusinessFocus Editorial