首灃控股有限公司公開發售及配售股份 集資總額（不包括銷售股份）最多約1.875億港元

摘要

• 香港全面服務式酒樓集團，提供粵式餐飲服務及宴會服務
• 提供一站式婚宴服務
• 按2017年收益計算，是香港宴會市場的第三大全面服務式中式酒樓集團，市場份額約為5.0%[1]
• 現時以「煌府」及「煌苑」兩組品牌經營20間中式酒樓
• 截至2016年、2017年及2018年3月31日止三個年度，收益分別約為596.0百萬港元、635.1百萬港元及770.1百萬港元；純利則分別為39.9百萬港元、40.3百萬港元及53.0百萬港元

財務摘要

香港，中國 - Media OutReach - 2019年1月30日 - 全面服務式酒樓集團首灃控股有限公司（「首灃控股」及其子公司：「集團」；股票編號：1703），提供粵式餐飲服務及宴會服務，今天宣佈於香港聯合交易所有限公司（「聯交所」）主板上市的詳情。

首灃控股將於香港發售300,000,000股股份，其中270,000,000股股份（包括220,000,000股新股份及50,000,000股銷售股份，可予重新分配及視乎超額配股權而定），或90%股份進行配售：餘下10%，或30,000,000股股份（可予重新分配）作公開發售。發售價介乎每股0.50港元至0.75港元。公開發售將於2019年1月31日（星期四）開始至2019年2月8日（星期五）中午十二時正結束。最終發售價及分配結果預計於2019年2月14日（星期四）公佈。首灃控股的股份預計於2019年2月15日（星期五）於聯交所主板開始買賣。

假設發售價為每股發售股份0.625港元（即指示性發售價範圍的中位數），經扣除就香港公開發售應付相關上市開支後，股份發售集資額將為約122.1百萬港元。首灃控股計劃把所得款項淨額作以下用途：1) 約76.1%用於透過截至2021年3月31日止年度開設合共八間新酒樓以擴大集團的酒樓網絡及地域覆蓋範圍；2) 約14.1%用於翻新現有酒樓；3) 約5.0%用於推廣集團的品牌及婚宴服務；及4) 約4.8%用作額外營運資金、策略性投資及其他一般企業用途。

申萬宏源融資（香港）有限公司為是次股份發售的獨家保薦人。申萬宏源融資（香港）有限公司及創富融資有限公司為次股份發售的聯席全球協調人。申萬宏源融資（香港）有限公司、創富融資有限公司及海通國際證券有限公司為次股份發售的聯席賬簿管理人兼聯席牽頭經辦人。

千里碩證券有限公司及鴻鵬資本證券有限公司為次股份發售的共同牽頭經辦人。

行業概覽

根據弗若斯特沙利文報告，由於2017年為雙春兼閏月，傳統中國人認為2017年為吉年，香港宴會市場開始出現復甦，預計總收益估計將於2022年達到87億港元，2017年至2022年複合年增長率為2.1%。按2017年收益計算，集團是香港宴會市場的第三大全面服務式中式酒樓集團，佔市場份額約5.0%。

婚宴佔宴會市場總額的最大部分，由於婚宴平均支出增加，預期市場將於未來數年相對穩定。

婚宴人均支出預期將於2022年達到約175,000港元，較2017年的161,000港元增加約8.7%，將為婚宴市場的主要推動力。

業務概況

集團是香港一間全面服務式酒樓集團，提供粵式餐飲服務及宴會服務，包括婚宴服務。現時集團以兩個品牌，即「煌府」及「煌苑」兩組品牌經營20間全面服務式的中式酒樓。所有酒樓均策略性地座落於黃金地段、公共交通便利（特別是地鐵站）的購物商場、商業中心或地舖。集團根據所選擇的婚宴套餐，可提供婚禮請柬設計、結婚蛋糕及交通接送等服務。集團酒樓設計均特別以舉辦宴會及活動為主題，如從婚禮舞台到宴會廳中間的100呎天橋、旋轉舞台、飛天馬車、模擬教堂及燈光效果等。

於業績記錄期間，集團的收益主要來自：（一）各活動的宴會服務，包括婚禮、生日宴會、畢業晚宴、百日宴、公司周年晚宴及其他慶祝晚宴；以及（二）提供粵菜的餐飲服務。根據弗若斯特沙利文報告，按2017年收益計算，集團是香港宴會市場的第三大全面服務式中式酒樓，市場份額約為5.0%，而集團於香港全面服務式餐飲市場的十大市場參與者排名第七，市場份額約為1.7%。

競爭優勢

1)
提供一站式婚宴服務

集團為婚宴客戶的婚禮策劃與籌備過程解決方案提供一站式婚宴服務，旗下酒樓均特別為舉辦宴會而設計，並設有獨特主題及加強室內特色。集團將委派一位婚禮策劃經理，為其婚禮策劃提供服務並協助執行過程。集團會不斷緊貼婚宴風格的潮流，服務並吸引要求一站式婚宴服務的客戶。

2)
提供多元化的服務及菜單

集團有能力為客戶提供多元化的餐飲服務，包括粵菜及其他活動宴會服務，例如生日宴會、畢業晚宴、百日宴、公司周年晚宴及其他慶祝晚宴，使集團可維持婚宴淡季的翻枱率，且酒樓可融入對餐飲服務有更大需求的住宅區。集團可能按客戶的特別要求制定菜單，能夠吸引家庭、新人及公司等不同客戶。

3)
集團的酒樓位處策略性位置

在開設新酒樓之前，集團會考慮多項因素，包括顯眼度及客戶的交通便利性、人流流量及水平以及乘搭交通工具的距離。目前集團所有酒樓均可由鐵路站步行前往。集團策略性地在香港不同地區開設酒樓，從而覆蓋廣泛的客戶基礎及擴大市場滲透率。

4)
經驗豐富及穩定的管理團隊

集團擁有一支強大而在餐飲業及酒樓管理方面具備豐富經驗的團隊。陳首銘先生為集團執行董事兼董事會主席，在餐飲業擁有近30年經驗，專門為客戶提供宴會服務。集團行政總裁及執行董事陳曉平女士負責建立及提升集團形象及監督整體營運，在餐飲業擁有逾20年經驗。

未來策略

1)
在香港開設更多酒樓以擴大酒樓網絡及地理覆蓋

集團計劃於2020年3月31日前開設四間新酒樓及於2021年3月31日前開設另外四間新酒樓，進一步擴大集團目前的酒樓網絡，以增加集團的市場份額及優化地域覆蓋範圍。董事相信酒樓擴展計劃將帶來以下好處：（一）將集團的酒樓網絡擴展到新地理位置，從而增加市場份額及地域覆蓋範圍；（二）新酒樓因常見於住宅區及新位置而擴大的客戶基礎；（三）增加銷售及品牌認可度；及（四）加強與供應商及業主的議價能力而提升成本效益。

2)
翻新集團現有酒樓以保持競爭力

根據弗若斯特沙利文報告，婚禮場地乃為新人於舉行婚禮前大多會考慮的因素之一。新裝修、環境及更好設計的場地甚受新人以及其他宴會服務及餐飲服務客戶的歡迎。集團計劃於2020年3月31日前為現有的酒樓當中八間酒樓開展翻新工程，保持競爭力，吸引更多客戶流量，從而增加收益。

3)
推廣集團的品牌及婚宴服務

集團計劃進一步推廣品牌以吸引賓客流量及增加╱保持市場份額，主要策略包括：參與婚展會、傳統廣告及促銷活動、社交媒體、贊助、代言人及會員計劃。

有關集團

首灃控股有限公司是香港全面服務式酒樓集團，提供粵式餐飲服務及宴會服務，包括一站式婚宴服務，現時以「煌府」及「煌苑」兩組品牌經營20間中式酒樓。根據弗若斯特沙利文報告，按2017年收益計算，集團是香港宴會市場的第三大全面服務式中式酒樓集團，市場份額約為5.0%。截至2016年、2017年及2018年3月31日止三個年度，收益分別約為596.0百萬港元、635.1百萬港元及770.1百萬港元；純利則分別為39.9百萬港元、40.3百萬港元及53.0百萬港元。

[1]資料來源：弗若斯特沙利文

[2]經營利潤指於所示年度╱ 期間的純利╱ 虧損，並未計及其他收入、其他（虧損）收益、公共設施開支、物業、廠房及設備折舊、其他開支、財務成本、上市開支及所得稅（開支）╱抵免